Securities and Futures Authority (SFA)

Organisation in Großbritannien, die 1991 aus der Fusion der Association of Futures Brokers and Dealers mit The Securities Association entstand. Die SFA reguliert das Verhalten der in ihr zusammengeschlos senen Makler bei ihrer Berufsausübung durch die von der SFA erlassenen Regeln im SFA Rulebook. Das Rulebook enthält Vorschriften über die Zulassung zur Tätigkeit als Börsenmakler in GB, Anforderungen an die finanzielle Ausstattung, die Rechtsbeziehung zwischen SFA-Mitglied und Anleger, Pflichten bei der Berufsausübung und über Überwachung der Tätigkeit sowie über Sanktionen bei Regelverstößen. In den Zuständigkeitsbereich der SFA fallen etwa 1.400 Unternehmen, die Handel und Beratung im Bereich von Wertpapieren und Derivaten in GB betreiben.